中國證券行業(yè)分析報告
（2009年4季度）


【摘要】 2009年，圍繞十大產(chǎn)業(yè)振興規(guī)劃，中國政府密集出臺眾多利好政策，確保GDP同比增速不低于8%。在此背景下，滬深股市由年初1849.02點、6557.42點起步，至12月31日收報3277.14點、13699.97點，分別大漲了1456.33點、7214.46點，年漲幅達79.98%、111.24%，僅次于2006年、2007年，居年漲幅第三位。從交投看，滬深兩市全年成交37327.8萬手、20105.7萬手，成交額352630.87億元、192917.35億元，雙雙創(chuàng)出歷史最高紀錄，較2008年放大了約一倍。
　　在2009年3季度倉位小幅回落之后，4季度基金繼續(xù)大舉做多，倉位大幅躍升至歷史新高。據(jù)天相投資對基金2009年4季報的統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2009年底全部偏股基金股票倉位較3季度末大幅上升5.9個百分點，達到85.97%，刷新倉位紀錄，有超過八成基金倉位不同程度上升，倉位超過九成的基金達到創(chuàng)紀錄的104只，占偏股基金總數(shù)的1/3。
　　2009年，債券市場累計發(fā)行人民幣債券4.9萬億元，同比增長68.5%。國債、次級債券、中期票據(jù)、企業(yè)債券等債券品種發(fā)行量，較上年均有較大幅度增加。截至2009年末，債券市場債券托管總額達13.3萬億元，其中，銀行間市場債券托管額為13萬億元，同比增長30%。
　　2009年1～12月份全國期貨市場累計成交金額為1，305，107.20億元，累計成交期貨合約2，157，429，818手，同比分別增長81.48%和58.18%。其中，12月份全國共成交期貨合約274，632，292手，成交金額為171，323.26億元，同比分別增長76.84%和175.63%，環(huán)比分別增長16.22%和25.67%。





目　　錄
Ⅰ　2009年四季度股票市場運行狀況
一、市場走勢
二、個股走勢
三、板塊表現(xiàn)
四、IPO狀況
（一）總體狀況
（二）海外上市
（三）境內(nèi)上市
（四）VC/PE支持企業(yè)
五、全球股市狀況
六、上市公司
七、創(chuàng)業(yè)板
（一）28家公司市盈率降至61.7倍
（二）業(yè)績增長明朗或助高估值降溫
Ⅱ　2009年四季度基金市場運行狀況
一、基金倉位
（一）倉位平均上升5.9個百分點
（二）各大基金一致大幅加倉
（三）三成偏股基金倉位超九成
二、行業(yè)配置
三、基金重倉股
四、基金業(yè)績
五、基金申贖狀況
六、基金分紅
七、債券投資
八、社?；?
Ⅲ　2009年四季度債券市場運行狀況
一、債券發(fā)行情況
二、債券交易狀況
三、貨幣市場利率
四、投資者類型
五、商業(yè)銀行柜臺交易
Ⅳ　2009年四季度期貨市場運行狀況
一、國內(nèi)運行狀況
二、全球市場
Ⅴ　2009年四季度行業(yè)政策
一、匯金增持三大銀行
二、財政部加強金融控股公司財務(wù)管理
三、尚福林：基金業(yè)勿觸老鼠倉等三條底線
四、證監(jiān)會加強證券投資基金管理
五、國務(wù)院明確房地產(chǎn)市場調(diào)控重點
六、五部委嚴令地方加強土地財政收支管
七、央行定調(diào)2010年貨幣政策
八、證監(jiān)會就財務(wù)信息披露制度征求意見


圖表目錄
圖表 1　2009年全國股票交易統(tǒng)計表（一）
圖表 2　2009年全國股票交易統(tǒng)計表（二）
圖表 3　2009年12月份證券市場概況統(tǒng)計表（一）
圖表 4　2009年12月份證券市場概況統(tǒng)計表（二）
圖表 5　2009年中國企業(yè)境內(nèi)外IPO統(tǒng)計
圖表 6　2009年中國企業(yè)境內(nèi)外IPO同比統(tǒng)計
圖表 7　2009年中國企業(yè)海外IPO同比統(tǒng)計
圖表 8　2009年中國企業(yè)海外IPO市場統(tǒng)計
圖表 9　2009年中國企業(yè)海外各市場IPO情況同比統(tǒng)計
圖表 10　2009年中國企業(yè)海外IPO行業(yè)分布統(tǒng)計
圖表 11　2009年中國企業(yè)海外上市行業(yè)分布同比統(tǒng)計
圖表 12　2009年中國企業(yè)海外IPO融資10強
圖表 13　2009年中國企業(yè)境內(nèi)IPO同比統(tǒng)計
圖表 14　2009年中國企業(yè)境內(nèi)IPO市場統(tǒng)計
圖表 15　2009年中國企業(yè)境內(nèi)IPO行業(yè)分布統(tǒng)計
圖表 16　2009年中國企業(yè)境內(nèi)IPO行業(yè)分布同比統(tǒng)計
圖表 17　2009年中國企業(yè)境內(nèi)IPO融資10強
圖表 18　2009年VC/PE支持的中國企業(yè)境內(nèi)外IPO統(tǒng)計
圖表 19　2009年VC/PE支持的中國企業(yè)境內(nèi)外IPO同比統(tǒng)計
圖表 20　2009年VC/PE支持的中國企業(yè)境內(nèi)外IPO融資10強
圖表 21　2009年12月證券市場籌資統(tǒng)計表（一）
圖表 22　2009年12月證券市場籌資統(tǒng)計表（二）
圖表 23　2009年全球股市漲幅排名
圖表 24　2009年基金倉位排名
圖表 25　2009年四季度股票型基金行業(yè)持倉變化
圖表 26　2009年基金四季報前20大重倉股（按市值排序）
圖表 27　2009年基金四季報新增前50大重倉股
圖表 28　2009年基金四季報增持前20大重倉股（按增持市值排序）
圖表 29　2009年基金四季報減持前20大重倉股（按減持市值排序）
圖表 30　2009年開放式基金前十業(yè)績
圖表 31　2009年前十大基金公司份額規(guī)模統(tǒng)計
圖表 32　2007～2009年基金分紅情況
圖表 33　2009年分紅金額最多/少基金
圖表 34　2009年交易所政府債券交易統(tǒng)計表（一）
圖表 35　2009年交易所政府債券交易統(tǒng)計表（二）
圖表 36　2009年全國銀行間同業(yè)拆借市場交易期限分類統(tǒng)計表（一）
圖表 37　2009年全國銀行間同業(yè)拆借市場交易期限分類統(tǒng)計表（二）
圖表 38　2009年全國銀行間同業(yè)拆借市場交易期限分類統(tǒng)計表（三）
圖表 39　2009年全國銀行間市場債券回購交易期限分類統(tǒng)計表（一）
圖表 40　2009年全國銀行間市場債券回購交易期限分類統(tǒng)計表（二）
圖表 41　2009年全國銀行間市場債券回購交易期限分類統(tǒng)計表（三）
圖表 42　2009年全國期貨市場成交情況統(tǒng)計
　　　本報告圖表如未標明資料來源，均來源于“中經(jīng)網(wǎng)統(tǒng)計數(shù)據(jù)庫”